Особенно последнее, так как за этот период драгоценный металл подорожал более чем в два раза. Давайте вместе разберемся, что влияет на волатильность золота и насколько выгодно инвестировать в желтый металл.
График цен на золото за 10 лет
В 2020 году был зафиксирован новый рекордный максимум цены золота за десятилетие — почти 2 000 долларов за тройскую унцию (31,1 грамма). Толчком к росту послужила пандемия COVID-19, именно она ‘подтолкнула’ мировую экономику и подтолкнула график цены золота вверх.
Почему в последние 7 месяцев золото ведет себя не так, как во время предыдущих кризисов? Что произойдет с драгоценными металлами, которые ранее выступали в качестве защитных активов?
Это не совсем верно. Все зависит от типа кризиса.
◾️Золото традиционно считается хранилищем стоимости или активом ‘последней надежды’, поэтому его цена может расти во время экономических катастроф, когда инвесторы боятся всех других активов.
◾️Кроме Кроме того, золото является резервным активом для центральных банков, и когда центральные банки имеют избыток иностранных валют (особенно долларов) и считают, что стоимость этих валют может упасть, они покупают золото.
◾️Наконец Золото — беспроцентный актив, поэтому его лучше покупать, когда рыночные процентные ставки низкие. В частности, оно сильно подорожало в современные годы, когда доллар слабел и центральные банки покупали золото, в то время как ставки падали, а денег было много.
Текущая ситуация на рынке несколько противоположна: да, страх перед падением стоимости активов удерживает инвесторов от продажи золота. Но доллар дорожал, и центральный банк не хотел увеличивать золотой запас; кроме того, процентные ставки растут уже больше года, что делает относительно менее выгодным вложение в беспроцентное золото. Это оказывает негативное влияние на цену золота.
Изменения в цене золота
Исторически сложилось так, что золото уже тысячи лет существует как важный металл. Однако в качестве денег его начали использовать только около 550 года до нашей эры.
Этот металл играл огромную роль в Римской империи, где император Август, правивший Древним Римом с 31 года до н.э. по 14 год н.э., установил цену на золото в 45 монет за фунт.
В 1257 году Великобритания установила цену за унцию золота в размере 0,89 фунта стерлингов.
В 19 веке большинство стран печатали бумажные валюты, обеспеченные золотом. Это было известно как ‘золотой стандарт’. В 1971 году президент США Ричард Никсон приказал ФРС прекратить использование золота в качестве денежной единицы и помог сделать этот актив больше инструментом сбережения. Это привело к тому, что цена на золото начала расти.
В 1971 году унция (28,35 грамма) равнялась 40 долларам США. К концу второго десятилетия 21-го века она стоила уже 2 000 долларов США.
Что будет с ценой дальше
Пытаясь предсказать курс валют, эксперты используют сложные формулы, учитывающие все возможные факторы — от геополитической ситуации до последствий непредсказуемых стихийных бедствий и сезонных колебаний. Однако, как показывает практика, за десятилетие не было предсказано ни одного значительного повышения курса.
Золото продолжает оставаться самым стабильным активом. Запасы его на планете ограничены, а спрос растет. Поэтому ставки будут продолжать расти.
Действительно ли инвестирование в золото выгодно?
Выгодно. Если речь не идет о ювелирных изделиях, любые инвестиции в золото оправдывают себя через некоторое время, особенно в количестве более одного килограмма.
Ювелирные изделия, даже самой высокой пробы, — это всего лишь сплав, и большая часть их цены обусловлена работой мастеров. Ювелирные изделия приобретают инвестиционную ценность только тогда, когда становятся антиквариатом.
Но хранить все свои сбережения в золоте нерационально. Крупные инвесторы обычно выделяют около 10% своего портфеля на драгоценные металлы. Это помогает диверсифицировать инвестиции и стабилизировать риск от более прибыльных вложений.
Факторы, определяющие стоимость золота в 2020 году.
Во время пандемии цена на драгоценный металл значительно выросла по нескольким причинам:
- Инвесторы рассматривали золото как гарантированный инструмент сбережений;
- Спрос на драгоценный металл вырос в несколько раз, и покупки побили все предыдущие рекорды;
- У. Баффет рассматривал золото как выгодную инвестицию;
- другие крупные инвесторы начали массово скупать актив.
Интересно!!! Крупные страны-потребители, напротив, сократили потребление драгоценного металла во время пандемии.
Что сейчас происходит с ценой на золото
Оценить, вырастет или упадет стоимость драгоценного металла в 2022 году, невозможно без анализа цены в режиме реального времени. Прямо сейчас (17.07.2021) цена золота составляет чуть более 1,8 тыс. долларов США. За месяц значение показателя практически не изменилось.
В период июнь-июль 2021 года цена драгоценного металла достигала 1,77 тыс. долларов США. Это было самое низкое значение, которое пришлось на 29 июня. После падения график цены имел положительную тенденцию с переменным падением на несколько долларов.
Цена на золото
Цена любого ювелирного изделия зависит от количества содержащегося в нем чистого золота (пробирного клейма). ‘Пробирная комиссия отвечает за присвоение золотого клейма изделию. Пробирное клеймо различается в разных странах.
В мире существуют десятки пробирных клейм. Из систем пробы сплавов следует использовать две: метрическую и каратную. Метрический пробирный знак считается наиболее удобным и точным. Она показывает, сколько миллиграммов чистого золота содержится в 1 грамме сплава. Во многих странах содержание золота в изделиях измеряется в каратах.
Карат 375 считается самым низким. Помимо золота, в изделии присутствуют сплавы меди, палладия и серебра, которые улучшают свойства изделия, делая его более прочным и устойчивым.
Некоторые люди считают, что золото — это бесполезный металл, который подходит только для изготовления ювелирных изделий. Однако большое количество полезных свойств говорит об обратном. Каждый год открываются новые направления использования драгоценного металла.
Прогнозы на будущее
Современный график показывает, что за резким ростом цены на золото следует длительное падение. Эксперты считают, что в ближайшем будущем можно будет наблюдать обвал цен, но не все с этим согласны и предполагают разные цены на золото в ближайшем будущем.
Большинство экспертов считают, что обвал рынка золота зависит от США. До тех пор, пока они не откажутся от увеличения денежной массы, золоту ничего не угрожает. Несмотря на доводы политиков, отлаженная система позволяет проблемам перекидываться на остальной мир через доллар, что влияет на ситуацию на рынке.
Существует ряд общих факторов, которые могут затормозить рост цен на золото. К таким причинам относятся возможность возникновения проблем в еврозоне, поведение центральных банков ведущих стран, которое во многом зависит от политической ситуации.
Прогнозы относительно колебаний цен практически у каждого эксперта свои. Какой будет цена на золото сегодня — это вопрос прогноза того, сколько оно стоило в последние годы. Несомненно то, что рынок банковского золота может удовлетворить любые потребности. Покупка большого количества золота подходит как для экономии семейного бюджета, так и для инвестирования большого капитала.
Читайте далее:
